由于多家涉及贸易的商家可能构成了关联方资金流动的途径，公司面临关联方可能占用其资金的潜在风险，因此，*ST金泰（股票代码300225，前称金力泰）受到了监管部门的询问。
根据*ST金泰于7月8日夜间发布的公告，鉴于中兴华会计师事务所（特殊普通合伙）（以下简称中兴华所）针对公司2024年度的财务报表及内部控制分别提交了无法提出意见和不予认可的审计报告，上海证监局已责令该公司对与众多贸易伙伴之间的大额资金流动进行自我审查，核实这些资金往来是否均涉及非经营性资金占用。
除此之外，监管机构还责令*ST金泰对向深圳怡钛积科技股份有限公司（简称怡钛积科技）进行的股权投资相关事宜进行详细阐述，包括其中某些交易环节的实际情况以及资金使用的具体状况。
当晚，*ST金泰发布了一则公告，宣布接到公司董事长兼总裁罗甸递交的书面辞职信。罗甸因个人因素，决定辞去在公司所担任的董事长、总裁、董事会提名委员会成员以及薪酬与考核委员会成员等职务。尽管罗甸已卸任上述职位，但他仍将保留公司董事的职位。
7月2日，*ST金泰公布了2024年的年度报告，然而，负责审计的机构在报告中并未给出明确的意见。
金力泰于2024年度，在每季度的开始阶段，与包括芮奈贸易（上海）有限公司（以下简称芮奈贸易）、江西尚亿供应链管理有限公司、上海悦芮贸易有限公司在内的多家贸易商（统称为相关贸易商）达成采购协议，并向这些贸易商支付了资金。而在每个季度的结束阶段，金力泰又会与这些贸易商签订解除采购协议，并从他们那里收回资金。
审计机构指出，金力泰公司有将资金转移至相关贸易商的行为，而这些贸易商又在短时间内将等额资金转给了非供货方，这一现象显得非常异常。我们难以确认这些非供货方是否是资金被占用的途径，金力泰的资金可能正通过这些途径流向最终的占用主体，审计机构这样说道。
在最新的公告里，监管部门对上述流程的细节进行了更深入的描述。监管部门指出，*ST金泰在以战略储备预付款的名义将资金划拨给相关贸易商后，这些贸易商在相近的时间段内，又将大致相等的金额转给了非供货方，出现了异常情况。此外，部分贸易商的实际经营场所和规模与其签订的采购协议金额之间存在极大的不匹配。
监管机构强调，*ST金泰在2024年度的资金转出与实际采购金额之间存在显著的不匹配现象。具体来看，公司当年的战略储备预付款项以及因取消合作而返还的资金总额均超过了9亿元，然而，实际的采购支出却仅有2900余万元。
审计部门所关注的资金流动季度模式同样是监管部门的关注焦点，监管部门指出，*ST金泰及其关联贸易伙伴的资金流动表现出明显的季度初流出和季度末回流特点，流出与回流的总金额大致持平，资金在以战略储备为名流出后，存在被关联方挪用的重大风险。
根据现有资料分析，*ST金泰的资金疑似被挪用的不仅涉及与若干贸易伙伴的往来资金，而且可能包括公司用于收购怡钛积科技股权的相关款项。
根据监管部门的询问文件，在2024年4月22日，*ST金泰收到了石河子怡科股权投资合伙企业（有限合伙）（简称石河子怡科）支付的1.3753亿元回购款项。这笔资金实际上源自金力泰在2017年的首次收购行为。在回购款项到账之后，*ST金泰立即以战略储备采购的名义，将这笔资金转移给了相关的贸易商，但资金的最终用途不明确，且存在异常情况。
在第二次交易过程中，资金流动亦出现异常现象。根据相关问询函内容，2024年9月，*ST金泰以3.23亿元的价格，对怡钛积科技34%的股权进行了二次收购。该笔股权转让款入账后，出让方厦门怡科科技发展有限公司（以下简称厦门怡科）迅速将3.07亿元资金转出，其资金流动的主导方向显得异常。
审计机构先前指出，这笔资金的流向主体以及相关联的其他企业，与厦门怡科并无任何联系，反而，它们与那些贸易商的资金渠道存在资金交流。
除此之外，根据监管部门的公开信息，截止到2024年4月19日石河子怡科股权发生变更之前，*ST金泰在之前的两次股权转让中，交易对方石河子怡科以及厦门怡科的实际控制人与怡钛积科技的实际控制人同为一人。基于这一情况，监管部门认定*ST金泰在股权交易款项的流转过程中，存在通过中间环节将资金最终挪用至实际使用主体的重大风险。
关于上述的咨询问题，我局将持续进行审查，并根据审查结果决定实施相应的监管措施。上海证监局在回函中进一步说明。
